봄리포트 vomReport 분석 중 좋은신호 퍼옴좋은 신호1 매출이 24% 줄어든 해에도 매출총이익률 57%를 방어했습니다(52.7%→60.8%→57.1%) — 단가를 깎지 않고 버티는 기술·가격결정력의 증거.2 사실상 순현금 구조입니다 — 현금 1,644억, 이자성 차입은 고정 2%의 450억뿐, 증자·회사채·전환사채 없음.3 수주잔고가 반년 만에 2.4배(978억→2,336억)로 늘고 가동률이 36%→98%로 회복됐습니다.4 완성품 재고 전액 상각·계약자산 손상 71% 등 자산 부실을 이미 보수적으로 반영해 숨은 손실 가능성을 줄였습니다.